Ủy ban Chứng khoán Mỹ (SEC) vừa đề xuất lệnh cấm Caroline Ellison, Gary Wang và Nishad Singh – cựu lãnh đạo Alameda và FTX – không được giữ các vị trí quản lý hoặc thành viên hội đồng quản trị tại bất kỳ công ty đại chúng nào trong thời gian 8–10 năm, như một phần trong thỏa thuận dàn xếp vụ bê bối sụp đổ FTX.
Ủy ban Chứng khoán và Giao dịch Hoa Kỳ (SEC) ngày 19 tháng 12 năm 2025 thông báo đã đệ trình “bản án đồng thuận cuối cùng” lên Tòa án Quận Nam New York, liên quan đến ba cựu quan chức chủ chốt trong vụ sụp đổ của sàn giao dịch tiền mã hóa FTX: bà Caroline Ellison – cựu CEO Alameda Research, ông Gary Wang – cựu Giám đốc Công nghệ (CTO) FTX, và ông Nishad Singh – cựu kỹ sư trưởng của FTX.
Cả ba người không phủ nhận các cáo buộc của SEC, đồng thời chấp thuận bị cấm vĩnh viễn vi phạm các điều khoản chống gian lận trong Đạo luật Chứng khoán năm 1933 và 1934. Ngoài ra, họ cũng đồng ý với lệnh cấm hành vi kéo dài 5 năm.
Quan trọng hơn, Ellison đồng ý với lệnh cấm đảm nhiệm chức vụ quản lý hoặc thành viên hội đồng quản trị trong 10 năm, trong khi Wang và Singh chấp nhận mức cấm 8 năm – một hình thức trừng phạt dân sự nhằm ngăn họ tham gia vào bộ máy điều hành các công ty đại chúng trong tương lai gần.
Theo hồ sơ của SEC, cả ba đều tham gia tích cực vào “một âm mưu lừa đảo nhà đầu tư FTX”. Cụ thể, Wang và Singh đã phát triển phần mềm cho phép Alameda Research – công ty giao dịch có quan hệ mật thiết với FTX – chuyển hướng hàng tỷ USD tiền của khách hàng FTX sang Alameda. Ellison sau đó sử dụng số tiền này để thực hiện giao dịch rủi ro và che giấu tình trạng mất khả năng thanh toán.
Vụ việc dẫn tới sự sụp đổ chấn động của FTX vào tháng 11 năm 2022, kéo theo Alameda và làm chấn động toàn bộ hệ sinh thái tiền mã hóa toàn cầu.
Về mặt hình sự, cả ba đều đã nhận án: Ellison bị tuyên 2 năm tù, trong khi Wang và Singh không phải ngồi tù nhờ hợp tác tích cực với cơ quan điều tra. Trong khi đó, cựu CEO Sam Bankman-Fried – người sáng lập FTX – phải nhận mức án gần 25 năm tù sau khi bị kết tội trên bảy tội danh, bao gồm gian lận qua dây chuyền (wire fraud), âm mưu gian lận chứng khoán và hàng hóa.
Lệnh cấm do SEC đề xuất – nếu được tòa án phê chuẩn – sẽ không chỉ là hệ quả pháp lý, mà còn là rào cản nghề nghiệp dài hạn đối với ba cựu lãnh đạo này trong lĩnh vực tài chính và công nghệ. Đây cũng là thông điệp rõ ràng từ cơ quan quản lý Mỹ: dù có hợp tác điều tra, những cá nhân tham gia vào hành vi lạm dụng tài sản khách hàng và gian lận quy mô lớn vẫn phải chịu trách nhiệm nghiêm khắc, ngay cả khi đã chấp hành xong án tù.
Vụ việc khép lại một chương đau đớn trong lịch sử tiền mã hóa, nhưng đồng thời củng cố nguyên tắc: tài sản khách hàng phải được bảo vệ tuyệt đối – dù trong hệ thống tài chính truyền thống hay phi tập trung.